HierogliF

608

подписчиков

23

подписки

Личные размышления о том, чем сам торгую - фьючерсы на нефть, металлы, биткоин и прочее. Даю своё видение поведения рынка и его анализ с опорой на геополитику и иностранные информационные и аналитические ресурсы. Ищу закономерности и логику рынка.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

HierogliF
HierogliF

7:16

#нефть #США #Иран Удар, удар, ещё удар, опять удар и вот... Мне одному события на Ближнем Востоке напоминают боксёрский поединок? Стороны конфликта опять нанесли удары по военным объектам друг друга, повысив градусов напряженности и стоимость барреля нефти. А дальше что? Шестимесячные обмена ударами показали низкую восприимчивость Ирана к американским атакам с одной стороны и болезненную реакцию монархий Залива с другой. Удары Ирана реально добавляют проблем и американцам и инфраструктуре стран, куда приходятся удары. Вот сейчас достаётся Иордании и ночные кадры объективного контроля показывают слабую реакцию ПВО и большое количество санитарных вертолётов в районе ударов. По законам жанра, дальше надо повышать уровень эскалации, ведь ракетные удары не достигают своих целей. С утра многие аналитики уже пишут о возможности применения американцами тактического ядерного оружия. И мол, глава ЦРУ именно для этого неожиданно приезжал в Москву, чтобы поставить Россию в известность и посмотреть на реакцию. Похоже на правду, учитывая, что президент России вчера на встрече с политическим лидером Ирана обсуждал тему наращивания помощи Ирану. Видимо предложения, озвученные Рэтклиффом, не нашли должного отклика в руководстве России. Но давайте разберёмся тему применения ТЯО на Ближнем Востоке. Уже который год иранская ядерная проблема как кость в горле для безопасности США и Израиля. Особенно для Израиля. Не секрет, что в Иране есть достаточное количество высокообогащенного урана (правда ещё не для военного применения, но начинить им несколько боеприпасов для создания "грязной бомбы" вполне хватит), то есть некая бомба Шрёдингера - она есть и одновременно её нет. И на этом фоне США никак не могут выйти из этого боксёрского клинча, ведь тогда вопрос создания ядерного оружия Ираном это вопрос времени. Но и продолжать оставаться в клинче долгое время США не могут - это будет явно означать слабость Трампа. И вот тут нужна супер-эскалация. Но применить ядерное оружие - открыть ящик Пандоры для всех обладателей такого оружия, будь то КНДР, Пакистан, Индия, Израиль или Россия в своих региональных конфликтах. Это путь в никуда. Задача ядерного оружия в современных реалиях не убивать, а быть гарантом ненападения. Это раньше, когда ядерная бомба была лишь у одного участника событий, её применили в Японии, а сейчас это вызовет ответную реакцию. Так что будем надеятся, что Трамп не до конца съехал с катушек. Но то, что он ьудет усиоивать удары, сомнений нет. Как я и писал ранее, основная жара этого этапа конфликта должна наступить ближе к концу сентября. Так что я продолжаю держать лонги и внимательно следить за ситуацией. А пока ценник на нефть идёт к верхней границе коридора 80-100 долларов за баррель и даже может ненадолго выйти вверх. Не ИИР. $BRV6 $BRV6 $BRZ6 $BRF7 $BMV6 $BMX6 $BMZ6 $BMF7
3
4
HierogliF
HierogliF

31 августа в 17:05

#нефть #геополитика #Китай #Иран #США А мы пойдём другим путем! Именно так планирует поступить Китай. Но обо всём по порядку. Сегодня в Бишкеке, на саммите ШОС, Китай и Кыргызстан подписали договор о вечном добрососедстве, дружбе и сотрудничестве. А Путин, на встрече с китайским лидером особо отметил успешное развитие отношений между Россией и Кыргызстаном в духе стратегического партнёрства и союзничества. Совпадение? Не думаю. А поводом вот так показательно дружить и Китаю и России с Кыргызстаном является ответ на попытки США блокировать морские транспортные коридоры из Ирана в Китай. Хочет США блокировать кусок Аравийского моря и считать себя владыкой морей? Да и пусть. Китайский экспресс поедет сухопутным путем через территории Казахстана, Кыргыстана, Узбекистана и Туркменистана прямиком в Иран. Протяжённость железнорожного пути порядка 10,4 тысячи километров, срок доставки грузов 15 суток, что сопостовимо с морской доставкой. Китай заявил, что готов через Азиатский банк инфраструктурных инвестиций финансировать десятки миллиардов долларов на развитие сухопутных евразийских коридоров как части нового шелкового пути. Сейчас уже действует железнодорожный маршрут из Китая в Иран через страны Центральной Азии. А теперь вот ещё и новый маршрут через Кыргызстан. Стоит напомнить, что не так давно Иран принял Седьмой план развития, который подразумевает увеличение железнодорожного потенциала до 40 млн тонн в год. Новый грузовой хаб будет находится на ирано-туркменской границе в городах Сарахс (Туркменистан) и Серахс (Иран). Россия также присоединит свой маршрут Север - Юг в этой точке, в обход нестабильного Закавказья. Так что скоро мы увидим разворот импортно-экспортного потенциала Ирана на север, что, несомненно уже очень раздражает Трампа. И Трамп будет всячески пытаться давить на среднеазиатские страны в плане их отказа от сотрудничества с Китаем. Но Китай предлагает глобальные инфраструктурные проекты и развитие территорий, а США лишь попытки своего доминирования и захвата ресурсов. Можно также ожидать усиления давления на Иран и ответные удары Ирана по американским объектам на Ближнем Востоке. И нефти просто будет не на чем падать, ведь главное "стояние в Ормузе" заключается в том, чтобы лишить Китай иранской нефти пока не заработает новый маршрут в полную силу. А китайцы умеют строить очень и очень быстро. Так что из лонгов я бы не спешил выходить. Не ИИР. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
11
12
HierogliF
HierogliF

31 августа в 9:09

#нефть #Иран #США Трамп огрызается Все новостные каналы облетела весть, что США нанесли удар по иранскому острову Ларак. Что, началось? Не думаю. На мой взгляд, просто Трампу надо напомнить миру, что он опять всех победил. Но у американской очередной эскалации есть предыстория. На прошлой неделе Иран совместно с Оманом выпустили новые правила прохождения Ормузского пролива по его северному маршруту (в территориальных водах Ирана), сказав, что южный коридор заблокирован и заминирован. Всё вроде бы понятно. Но нашёлся один упертый судовладелец, который не поверил - в результате супертанкер принял на себя две морские мины. И так как танкер скорее всего направлялся в США чтобы разбавить тяжелую американо-венесуэльскую нефть лёгкой из Персидского Залива, американцы решили наказать Иран ударами по его территории. Что из себя представляет остров Ларак? Это маленький клочок земли в самой узкой части Ормузского пролива и с самого начала конфликта эта территория является передовой огневой позицией КСИР. И вот приходит сообщение, что США поразили две пусковые установки (только две, показав демонстрацию удара). Иран в ответку пострелял по американским базам в Иордании и утренние картинки показали как Израиль (а именно он закрывает своим зонтиком территорию Иордании) безрассудно палит противоракетами Patriot по иранской баллистике, тратя по несколько ракет на одну цель, всё более истощая общие запасы американского вооружения. Стоит ли ждать обострения? Вопрос хороший, учитывая то, что Иран сразу нанес удары, а не стал ждать сутки-двое для принятия решения. Подождём реакцию Вашингтона, но я думаю, что американцы останутся в положении "войны на грани", чтобы не вызвать более сильного удара Ираном по американским силам в регионе. Нефть, конечно, будет стремиться к верхней границе коридора 80-100 долларов за баррель, но пока резкого выхода вверх ждать не стоит. Сейчас война по взрослому Трампу ни к чему, т.к. во всю идёт предвыборная кампания в Конгресс и большая война будет играть против Трампа и республиканцев, но устраивать такие вот качели - это в стиле Трампа. Не ИИР. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
13
14
HierogliF
HierogliF

31 августа в 8:24

#биткоин Запуск ракеты пока откладывается Все ждали, что биткоин наконец-то взлетит к новым высотам, но реальность такова, что у нас опять формируется боковик с коридором 77.500 - 80.000$. Волатильность крайне низкая и не хватает спроса, чтобы вырваться из верхней границы коридора. А вот движение вниз более предпочтительнее на данный момент. Плюс ещё то, что рынок стал закладывать возможность повышения ставки ФРС на сентябрьском заседании, хотя ещё неделю назад консенсунс был как минимум на сохранение ставки. Помним также ястребиную риторику Уорша на прошлой неделе. Так что битку сейчас не до роста. Не ИИР. $IBU6 $IBZ6 $BTU6 $BTV6 $BTX6 $BTCUSDperpA
6
7
HierogliF
HierogliF

30 августа в 17:21

#нефть #США #Венесуэла Венесуэльское счастье Трампа Пару дней назад турбо-дед объявил о заключении соглашения с Венесуэлой по разделу (вернее прикарманиванию) венесуэльского энергетического сектора. Трамп заявил об установлении контроля над 65 млрд бареллей нефти (около 10 млрд тонн) и скором снижении цен на бензин для американцев. Громко, не спорю. А на деле, как это обычно происходит, есть нюансы. Давайте разберёмся, что за джекпот "выиграл" Трамп. Итак, соглашение с Венесуэлой подписано и Трамп уже заявил, что венесуэльская нефть отправляется прямиком в опустевшие резервы. Со стороны Венесуэлы соглашение подписала Дельси Родригес, которая исполняла обязанности президента после похищения Мадуро. Почему исполняла? А потому что её полномочия закончились 4 апреля и в настоящий момент она занимает должность незаконно. Но кого волнует легитимность, когда на кону столько нефти, да и в международной практике уже есть пример узурпации власти одним укурком в вечно мятой футболке. Но вернёмся к сделке. Основные параметры соглашения включают разработку 17 стратегических блоков добычи нефти в поясе реки Ориноко и в бассейне озера Маракайбо. США обязуется привлечь свыше 100 млрд долларов частного капитала (пишем в уме минимум 10 долларов на тонну себестоимости) для возобновления добычи. Плюс передача концессии американским корпорациям. И что якобы получил Трамп? Венесуэльская нефть это нефть тяжёлых и супер тяжёлых сортов с высокой плотностью и очень высокой вязкостью, с содержанием большого количества серы и металлов. По консистенции такая нефть похожа на битум или деготь, поэтому применять традиционные способы добычи тут нельзя - надо использовать специальные технологии для нагрева пласта. Плюс такую нефть надо обязательно разбавлять либо нефтью лёгких сортов либо нафтой (которую раньше поставляла Роснефть) иначе её не прокачать. В общем, одна сплошная проблема, а не лёгкая добыча. Скептики скажут, что Википедия пишет, что мол в бассейне озера Маракайбо есть лёгкая нефть. Ага, есть, вернее была, т.к. месторождение работает с 1914 года (больше ста лет) и лёгкие сорта, менее плотные, уже извлечены из недр и там осталась только тяжёлая нефть. Об этой проблеме говорил руководитель венесуэльской нефтяной компании PDVSA лет 7 назад во время своего приезда в Россию и я был участником тех переговоров в качестве советника со стороны до слёз уважаемых руководителей. Плюс американские компании неизбежно столкнутся с двумя проблемами - практически полным износом всего оборудования и фактически отсутствием специалистов низшего и среднего звена. Директоров американцы конечно привезут, но спецы на буровых установках, на предприятиях по очистке нефти и подготовке к прокачке, на насосных станциях и т.д. - они в США в дефиците, а в Венесуэле так просто на вес золота. Так что мечта Трампа про изобилие бензина после захвата венесуэльской нефти так и останется мечтой (удивительно, что советники не докладывают Трампу об очевидных проблемах), т.к. из тяжёлой нефти получается очень мало бензина и дизтоплива и для увеличения выхода нужно применять сложные и дорогостоящие процессы - каталитический и гидрокрекинг, замедленное коксование, глубокая очистка остатков... И порог рентабельности такой нефти оценивается порядка 60-70 долларов за баррель плюс те 10 долларов за баррель из записанных на ум в качестве взноса на восстановление и замену оборудования. Поэтому рынок никак не отреагировал на браваду Трампа, т.к. специалисты понимают примерную себестоимость такой вот нефти и все сложности с добычей, транспортировкой и переработкой, в отличие от советников Трампа. Но для президента США важны не детали сделки, а самолюбование от того, что 65 млрд бареллей теперь в кармане у окружения Трампа. Так что можем просто пропустить эту новость мимо ушей и продолжать наблюдать за событиями на Ближнем Востоке, т.к. именно эти события будут определять рыночную цену нефти, а не очередной трёп стендапера Донни. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
15
16
HierogliF
HierogliF

26 августа в 14:22

#нефть #геополитика #Оман #Иран #Китай Оман + Иран = ❤️ Сегодня портовые власти Омана и Ирана совместно выпустили для судовладельцев и капитанов судов правила прохода Ормузского пролива - Южный коридор вдоль побережья Омана заблокирован, а для безопасного прохода трафик должен проходить по Северному коридору в территориальных водах Ирана. Вроде бы ничего нового, но как всегда есть маленький нюанс - Оман подтвердил вводимые Ираном правила. И это не смотря на то, что Трамп уже который день рисует на контурных картах Ормузский пролив как территорию США и везде, где только может, твердит, что пролив открыт и контролируется американцами. Такая вот параллельная вселенная Трампа, где он всех много раз победил и разгромил. И на фоне всего этого Оман принимает сторону Ирана. Ещё каких-нибудь полгода назад такое даже не прогнозировалось аналитиками. Так что же случилось? А просто у нас начал формироваться новый геополитический треугольник Оман - Иран - Китай. И всему виной нефть - почти 70% экспорта оманской нефти идёт прямиком в Китай, хотя до начала конфликта Оман поставлял в Китай не более 40% своей нефти. Нефти в Омане не так много, как у саудитов, но Оман обладает неоспоримым географическим преимуществом - четыре его порта расположены вне Ормузского пролива, выходящих в Аравийское море. Плюс Китай построил (и активно расширяет) базу своих ВМС в оманском порту Салала. Стоит также упомянуть, что именно Китай защищал акваторию Омана от пиратских нападений в Аденском заливе. И Китай вкладывает средства в развитие Омана. Так что геополитический союз Омана, Ирана и Китая напрашивался сам собой. Такой расклад очень не нравится Трампу и мы скоро услышим грозные слова в адрес Омана и даже попытку блокировки оманских портов. Так что новое шапито-шоу, а теперь ещё и с участием Омана, скоро начинается. Занимайте места в зрительном зале и держите в уме мысль, что как только Трамп перейдёт от слов к делу, котировки нефти отреагируют соответственно. А пока вы читаете, я пойду присмотрюсь к фьючам. Не ИИР, если что. Да, стоит сказать ещё про то, что оманскими портами активно интересуются как Саудовская Аравия так и ОАЭ для экспорта своей нефти под прикрытием Китая. И Трампу уже реально нечего делать на Ближнем Востоке. Но Трамп упрямый и будет всячески огрызаться, пытаясь хоть как-то показать своим избирателям что он что-то контролирует. А закат уже наступает... P.S. извиняюсь, если кому-то мои посты кажутся излишне частыми, но расклад сил меняется стремительно и у нас есть шанс поучаствовать в спекуляциях. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
31
32
HierogliF
HierogliF

26 августа в 7:14

#нефть #геополитика #США #Иран #Китай Визит вне графика Вчерашний визит главы ЦРУ Джона Рэтклиффа в Москву породил много конспирологических теорий о цели визита. Пожалуй выдвину свою теорию: цель визита - ухудшающаяся ситуация на Ближнем Востоке. Ну начну с того, что просто так главный шпион цитадели демократии просто так посмотреть на красоту Москвы не приезжает. Значит нужен весьма серьёзный повод. И второе - главы ЦРУ всегда навещали Москву накануне грандиозных политических событий. Вот и сейчас Рэтклифф примчался выслушать мнение России о ситуации с Ираном. У Трампа с республиканцами на носу выборы в Конгресс, которые они вероятнее всего проиграют, и визит китайского лидера в США в конце сентября. И Трампу нужны результаты, а самое главное - успех в противостоянии с Ираном. И визит главы ЦРУ проходит на фоне того, что на ближневосточном театре военных действий происходят неслучайные события: 1. Накануне пакистанский фельдмаршал Мунир встречался с главой парламента Ирана Галибафом и представителем верховного лидера Ирана Резаи, который, на минуточку, является главой высшего совета Ирана по национальной безопасности. 2. В то же время Китай и Египет проводят совместные учения "Орлы цивилизаций 2026" и в рамках этих учений Китай проводит показательный учебный бой с группой египетских истребителей западного производства. Т.е. другими словами Китай показывает свою силу и возможность занять небо Персидского Залива без необходимости привлечения авианосцев. Группа китайских боевых самолётов пролетела 6000 км с использованием самолётов раннего радиолакационного обнаружения и самолетов-дозаправщиков в воздухе. Что это, как не четкая демонстрация американцам возможностей Китая? 3. И буквально несколько часов назад Иран информирует Оман о намерении полностью блокировать Ормузский пролив. 4. Транзит грузов в Иран с территории Афганистана резко вырос в последний месяц - по железной дороге перевезли 130 тысяч тонн грузов, когда как в среднем по году объём перевозок не превышал 15 тысяч тонн в месяц. "Китайский" экспресс работает в полную силу. Ну и стоит сказать пару слов о том, что Трамп грозится ввести "самые мощные экономические санкции" на Иран и те страны, кто ведёт торговлю с Ираном (читаем между строк "Китай"). Всё это указывает на то, что в скором времени (я думаю, это конец сентября - самое начало октября) Иран может радикализовать противостояние с США. Надеюсь, до ядерки дело не дойдёт, но в регионе будет жарко. Иран, по старой доброй традиции, начнёт бить по американским союзникам в регионе - Израилю, ОАЭ, Катару и Бахрейну. И как думаете, нефть всё также будет в коридоре 80-100 долларов за бочку? А я вот не уверен и смотрю на лонг, пока ценник немного просел. Не ИИР, а моделирование возможного развития ситуации. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
15
16
HierogliF
HierogliF

24 августа в 19:04

#нефть #Иран #США #Израиль Иран без тормозов Интересная статья вышла сегодня в журнале The Atlantic под названием "Iran unleashed" под авторством Роберта Кагана, отъявленного неокона и по совместительству мужа Виктории Нуланд (ссылку на статью дам в первом комментарии). А пока краткий пересказ, т.к. привести столь интересную статью не позволяет формат Пульса. Так вот, этот Каган ещё весной написал, что США потерпели стратегическое поражение в войне с Ираном, а сейчас он прямо написал: "Иран на свободе, доминирующей державой на Ближнем Востоке отныне будут не США или Израиль, а Иран". Такое вот откровение того, что не решается сказать Трампу его окружение. Также Каган пишет, что американо-израильская коалиция не смогла добиться поражения Ирана и только укрепила его региональные позиции. В результате чего страны Залива теперь должны искать новые форматы безопасности. Как раз создавать те самые "треугольники", о которых я писал ранее. Мы видим крупнейший провал американской военной стратегии - США не могут победить военным путем более слабый Иран. И более того, сдерживающая сила Ирана только увеличивается, несмотря на военное и экономическое давление со стороны США. А монархии Персидского Залива должны принять новую реальность и как-то адаптироваться к ней. Провал США произошёл после того, как Израиль нанес удар по иранскому газовому месторождению Южный Парс, а Иран в ответ разнес катарский комплекс по производству СПГ Рас-Лаффан. И тут всем стало понятно, что Иран может нанести критический урон всей ближневосточной инфраструктуре и поэтому США прекратили атаки на иранские энергетические объекты. Каган пишет, что Вашингтон больше боится эскалации конфликта, чем Иран. И поэтому Ормузский пролив стал для Ирана стратегическим активом и рычагом давления на мировую экономику. И Каган особо подчёркивает, что контроль за Ормузом даёт Ирану больше преимуществ, чем наличие ядерного оружия. Но при этом Каган говорит, что укрепление Ирана грозит опасностью доминирования США в ближневосточном регионе, так как Иран может стать ещё более агрессивным, используя принцип: сопротивление принесёт успех там, где компромисс невозможен. Все, кроме Трампа понимают, что США утратили способность преобразовывать военное превосходство в политический результат. Но будет ли скорый конец конфликта? Нет. Трамп будет пытаться давить на Иран, ведь больше ему ничего не остаётся и будет по прежнему пытаться лишить Иран контроля над Ормузом. И это будет очень плохо для рынка нефти, но хорошо для возможных спекуляциях на скорых обострениях конфликта в разных частях Ближнего Востока. Самое время пристально следить за новостями. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
9
10
HierogliF
HierogliF

24 августа в 7:30

#нефть #геополитика Кто не с нами, тот против нас Именно по этому принципу стремительно развиваются события на Ближнем Востоке. Утренние новости принесли весть, что Ирану предложили присоединиться к коллективной обороне (читай военному союзу), заключённому между Турцией, Пакистаном и Саудовской Аравией. То есть, всё сильнее прослеживается игра против сдерживания Израиля. Но, на мой взгляд, союз с Ираном практически невозможен в силу того, что у Ирана есть свои требования по прекращению американского присутствия в этих странах, а процесс этот весьма и весьма сложный. Плюс Иран и его прокси это шииты и вхождение в суннитский союз может встретить недовольство внутри страны. Но у Ирана своя игра - буквально на выходных Иран предложил создать объединение персоязычных народов. Не стран, а именно региональное объединение, куда, по замыслу Ирана могут войти Таджикистан, часть Узбекистана (Бухара и Самарканд, где проживает большинство таджиков), а также афганская народность дари. Талибы это пуштуны и они не поддерживают идеи Ирана. Но помним, что проект "Великий Туран", продвигаемый Турцией, никуда не делся и он тоже вносит определённые проблемы в неспокойный Ближний Восток и Центральную Азию. А тут ещё сегодня Узбекистан и Азербайджан подписали договор о вечной дружбе. Этот договор явно выступает против планов Ирана на региональный союз и подтверждает стремление двух стран двигаться в фарватере Турции. Но вернёмся к странам, участникам текущих событий на ближневосточной карте. Саудовская Аравия. Стране нужна поддержка Ирана для продолжения экспорта нефти, как главного источника средств для наполнения бюджета. Но саудиты должны отказать США в нахождении военных баз и запретить использовать своё воздушное пространство для атак на Иран. Плюс саудиты начали сливать американские трежерис и выходить из американских инвестиционных проектов. Формально Саудовская Аравия готова играть на стороне Ирана, чтобы сохранить свой экспортный потенциал. Пакистан. Формально не участвует в войне и ведёт дипломатические работу по укрощению сторон. Пакистан сильно зависит от Китая и будет играть в мнимый нейтралитет, но при этом поддерживать иранский импорт через свою территорию. Турция. Задачи Турции усидеть сразу на всех стульях и не испортить отношения с США, Саудовской Аравией, Ираном, Китаем и Россией. Плюс к этому Турция стремится подчинить себе военные образования северной Сирии и убрать их руками курдов. Отношения с Израилем хоть и предельно воинственные на словах, но не надо забывать, что Турция является основным поставщиком нефти в Израиль. Ничего личного, просто бизнес. Поэтому Турция будет с одной стороны подстрекать всех против Израиля, а с другой стороны - заниматься своими геополитическими проектами. Иран. Иран будет лавировать между другими игроками и недопускать развития эскалации. В нынешней ситуации, если США начнут сильнее давить на Иран, то он будет отвечать ударами по ОАЭ, Катаре, Бахрейну и Иордании, стараясь не портить отношения с Саудовской Аравией. Израиль. Израиль теряет поддержку Трампа и вынужден искать себе союзников в регионе. Греция как союзник хороша только против Турции, но против остальных участников союза Греция выступать не будет, т.к. конфликт быстро перерастет в межконфессиальный - христиане на стороне иудеев против мусульман. Это очень опасная игра. Трамп это понимает и пытается остудить Биби. Но последнему нужна война, чтобы удержаться в кресле. Поэтому Израиль будет пытаться всех провоцировать. Так что ситуация висит на волоске и любое событие может привести к войне "треугольников", затрагивающей и территорию Ближнего Востока и территорию Центральной Азии. Не стоит даже говорить, что стоимость нефти будет индикатором интенсивности боевых действий. Сейчас, при относительном затишье, ценник уже колеблется выше 93$ за бочку и я не знаю, какие события могут значительно опустить цену нефти, а вот причин для роста болен чем достаточно. Не ИИР. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
7
8
HierogliF
HierogliF

22 августа в 7:54

#нефть #геополитика Четырёхугольный треугольник Пару дней назад я писал про то, что на "Ближнем Востоке всё жарче и жарче" и что Израиль решил попробовать на прочность военный союз Турции, Пакистана и Саудовской Аравии. И вот вчера вечером приходят новости, что Сирия изъявила желание присоединиться к этому союзу. Ну присоединится и присоединится, нам то что? Всё так, но как всегда есть нюанс - если такое расширение военного союза произойдёт, то мы увидим уже вполне сформировавшийся суннитский военный альянс и его основной акцент будет направлен не на Иран, а на Израиль в плане сдерживания его активности. И к такому союзу с большой долей вероятности присоединится и Египет, у которого есть свои претензии к Израилю. И тут начинается интересное. Израилю надо срочно искать себе нового союзника в регионе, т.к. США уже не могут в полной мере защитить Израиль. И таким союзником может выступить Греция и его прокси Кипр с целью убрать турок с Северного Кипра. И тут Трампа посадили на шпагат - в случае продолжения эскалации между Турцией и Израилем две страны НАТО (Греция на стороне Израиля и Турция) начнут обмен ударами. К кому применять 5-ю статью? Кого поддерживать? Делать вид что ничего не происходит? Другая проекция Израиля это Сомали для сдерживания хуситов и турок. Таким образом ближневосточный конфликт разгорается в разных точках и он будет только усиливаться и ускоряться. Хватит ли сил у США купировать новые конфликты, вопрос риторический, особенно учитывая "способности" Дональда Трампа вести переговоры. А нефть будет остро реагировать на любое изменение сил. Так что, в случае перехода от словесных баталии к реальным боевым действиям по всей линии конфронтации от Греции до Ирана и от Турции до Сомали, нефть легко выйдет из коридора 80-100 долларов за баррель. Китаю это выгодно, т.к. расширение конфликта отвлекает США от гонки ИИ, а уйти из региона американцы не могут. P.S. А вот и свежие новости: "Спецпредставитель Трампа Том Баррак предупредил Израиль об "опасной игре" с Турцией. Ошибка может иметь серьёзные последствия". $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
14
15
HierogliF
HierogliF

21 августа в 20:40

#золото #BTC #SP500 #США По следам роста золота и биткоина Несколько дней назад новость о том, что Минфин США собрался выкупать американские трежерис, унесла котировки золота и биткоина в небеса. Но что стоит за этим решением? Самое время разобраться. Итак, США запускают программу нового количественного расширения, более привычного нам в виде сочетаний букв QE. Оно отличается от прошлых денежных вбросов тем, что выкупать трежи на рынке будет не ФРС, а Министерство Финансов США. То есть вся тяжесть выкупа фантиков ляжет на бюджет цитадели демократии, который и так дефицитен на сумму свыше 2 трлн долларов в год. И всё это происходит на фоне роста госдолга США, который уже превысил 40 трлн долларов. Из этой громадной суммы примерно 9 трлн долларов лежит на плечах государственных и окологосударственных учреждений, а 31 трлн выкупили частники, включая многие центробанки других стран (Россия тоже держит 27 млн долларов в долговых фантиках). Зачем это сделали? Ну в смысле начали выкупать долги? Да просто по тому, что рост доходностей по 30-ти летним казначейским облигациям превысил 5,32%. И рост стоимости обслуживания госдолга это главная проблема для США, а вовсе не величина долга. Сейчас бюджет США тратит на обслуживание долга 1,12 трлн долларов в год, выше, чем оборонный бюджет и скоро догонит расходы на социалку. Финт хитрого Трампа всех обложить неимоверными пошлинами должен был принести в бюджет США порядка 500 млрд долларов, но Верховный суд не поддержал этот финансовый беспредел. Поэтому в бой вступил Минфин. Основная задача Минфина это скупать трежи, которые активно сбрасывает Китай, а скоро и Япония приступит к распродажам. А механизм перетока ликвидности с помощью токенизации госдолга и выпуска частных цифровых денег через механизм USDT пока не заработал (вспоминаем про CLARITY Act и противостояние с демократами в Сенате по поводу принятия этого закона). Уже сейчас понятно, что запуск выкупа сливаемых трежерис приведёт к дальнейшему росту стоимости золота и практически всей крипты (ну кроме откровенных шиткоинов), а также к ослаблению доллара к другим валютам. При этом фондовый рынок (американский в первую очередь) будет иметь триггеры роста. И альтернатив не скупать трежи у США сейчас практически нет. Ибо всё плохо в цитадели демократии с финансами. Если посмотреть на страны, кто льёт трежи, то это Китай совместно с Гонконгом, Индия, Бразилия. И к ним в июле добавились Израиль, Великобритания, Япония, ОАЭ, Норвегия, Франция, Тайвань и Ирландия (вроде никого не забыл), продав трежи на 42 млрд долларов только в июле 2026. Есть и те, кто покупает, но скоро и они поймут весь трагизм ситуации. А пока не включился механизм USDT, у нас есть шанс чуток прокатиться на указанных выше инструментах. Но помните, что это моё личное мнение, а не рекомендация к действиям на рынке. Да, это не ИИР. Просто возьмите эту информацию к размышлению. $GDU6 $GDZ6 $GLU6 $GLZ6 $GNU6 $GNZ6 $IBU6 $IBZ6 $SFU6 $SFZ6
20
21
HierogliF
HierogliF

21 августа в 19:25

#нефть #США #Китай И снова про Ормуз Продолжая тему предыдущего поста "Ормуз с прицелом на Китай" хочется чуть подробнее развить тему блокировки Ормузского пролива и Ираном и США. Да кому он вообще нужен этот Ормуз? Давайте разбираться. Если вспомнить всю историю противостояний на Ближнем Востоке (ну хотя бы начиная с начала 20-го века и по настоящее время) то можно заметить, что войны в этом регионе шли достаточно часто но ни одна война не приводила к блокировке Ормузского пролива. А почему? А ответ довольно простой - США, получив контроль за венесуэльской нефтью и частично за экспортом нигерийской нефти, а также шельфовой нефти Гайаны, стали фактически нетто-экспортерами энергоресурсов. А это значит, что США перестали быть физически зависимыми от ближневосточной нефти. Правда осталась финансовая зависимость от уровня мировых цен на нефть, но, думаю, и это скоро уйдёт в прошлое и мы будем наблюдать всё больший разрыв между стоимостью фьючерсных поставок нефти и стоимостью физически отгруженной нефти. Сейчас этот разрыв в стоимости есть, а дальше ситуация будет всё больше отходить от реальности. Если смотреть на ситуацию примерно с начала 1970-х годов, когда США и Саудовская Аравия подписали соглашение о поставках, начав эру нефтедоллара, то США всячески препятствовали любой блокаде поставок нефти, будь то нефть из СССР или из стран Персидского залива. Но с изменением статуса с импортера нефти на нетто-экспортера, США стали жёстко вводить санкции на продажу энергоресурсов. И это бьёт в первую очередь по Китаю. Китай пока энергодефицитен, несмотря на помощь России и Казахстана и цель Китая - осуществить быстрый переход на "зеленую" энергетику (я об этом писал не так давно). И Китай быстро осуществит этот переход, несмотря на все потуги Трампа помешать этому. А вот теперь вопрос - кто останется в дураках в этой игре? И ответ довольно неожиданный - для монархий Ближнего Востока наступает эпоха возврата в новый каменный век, когда их главный источник сверхдоходов перестанет быть актуальным. Да, это произойдёт не завтра и не через год, а примерно тогда, когда Китаю больше не нужна будет нефть в сегодняшних объемах (а это порядка 13 млн баррелей в сутки) и ему будет достаточно того, что поставляют Россия и Казахстан, а у США нефть появится в достаточном объёме (США к этому придут быстрее Китая). Поэтому эру нефтедоллара можно считать законченной, а эра нефтеюаня так и не наступит. И всё это происходит на наших глазах. А что будет с нефтью? Пока идёт "стояние на Ормузе" без каких-либо эскалаций, нефть будет гулять в диапазоне 80-100 долларов за баррель. Если будет "битва треугольников" (кто читал мои заметки, тот понял о чём я говорю), то нефть прогуляется к уровням 120. Выше расти пока нет причин. Но долгосрочно нефть вернётся к цифрам 40-50 долларов за баррель. Так что пока можно поиграть на высоких ценах. Напомню, что мой пост не является ИИР, а лишь моделирование событий и анализ текущей ситуации. Сам я пока на заборе по нефти, т.к. не вижу причин изменения стоимости выше установленного корридора. А вот арабских принцев и шейхов немного жаль. Скоро им придётся возвращаться к разведению верблюдов и борьбе за пресную воду. Всё хорошее ведь быстро заканчивается, да? $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
13
14
HierogliF
HierogliF

21 августа в 13:26

#Китай #медь #цинк #никель #кобальт #марганец #литий Куда бежит Китай? Пока весь мир стоит на пороге энергетического кризиса и занят поиском альтернативных поставок энергоресурсов, Китай борется с излишками "зеленой" энергии. Звучит как глупость, да? Но давайте разбираться. Прогнозируя нарастающий энергодефицит, Китай начал переход к "зелёной" энергетике (солнечные, ветряные, приливные электростанции) и неожиданно столкнулся с проблемой передачи полученной энергии в энергосети или системы хранения. По оценкам аналитиков Global Energy Monitoring и Center for Research on Energy and Clean Air в период с января по июнь этого года Китай не использовал около 360 ТВт/ч чистой генерации , что больше потребления Великобритании. Сети просто не смогли принять такое количество электроэнергии из-за отсутствия необходимого объема системы хранения. Аналитики оценивают долю потерянной выработки примерно в 26% от всей "зеленой" энергетики. А проблема в том, что в Китае нет достаточного количества энергосберегаемой инфраструктуры и создание такой инфраструктуры объявлено первостепенной задачей. Инвестиции будут направлены на ускоренное развитие аккумуляторных систем хранения электроэнергии. Так что в ждём ралли в цветных металлах, необходимых для использования в электрохимических процессах в аккумуляторных батареях, прежде всего лития, никеля, меди, кобальта, марганца и цинка. При этом угольная и газовая генерации по прежнему играют в Китае значительную роль, в отличие от той же Европы, когда при неудачном переходе к зеленой энергетике были закрыты другие генерации, работающие на природных ископаемых. Китай за первое полугодие 2026 года ввёл в эксплуатацию 30 ГВт новых угольных мощностей. Таким образом Китай пытается решить проблему нехватки нефти, организованной действиями США путем контроля за венесуэльской нефтью и блокировкой ближневосточной нефти. И, по оценкам самого Китая, на полный "зелёный" переход нужно от 3 до 5 лет, но Китай движется ускоренными темпами и это так сильно раздражает Трампа, т.к. его планы по удушению Китая скоро рухнут как карточный домик. Ну а искателям острых ощущений стоит повнимательнее присмотреться к цветным металлам, ибо намечается хороший спрос со стороны Китая. Я не так давно писал, что медь зашла в тупик и исчерпала драйверы роста, но сейчас вынужден признать свою ошибку в суждениях. Не ИИР. $CEU6 $CEZ6 $ZCU6 $ZCZ6 $NCU6 $NCZ6
4
5
HierogliF
HierogliF

20 августа в 19:31

#нефть На Ближнем Востоке всё жарче и жарче Пока мы с вами наслаждались ростом золота и биткоина (все же успели прокатиться, да?), на Ближнем Востоке появляется новый очаг напряжения. И это не иранцы с хуситами, а теперь Израиль и Турция решили размяться. На прошлой неделе я писал про "Любовные" треугольники Ближнего Востока и про то, что Турция, Пакистан и Саудовская Аравия заключили между собой военный союз. И вот пару дней назад Израиль решил попробовать этот союз на прочность. 18 августа Израиль нанес серию ударов по авиабазе Абу-эд-Духур в бармалейском Идлибе, вотчине турецких прокси на территории Сирии. Сама авиабаза находится примерно в 70 км от турецкой границы. Причиной ударов Израиль назвал то, что якобы турецкие войска собираются там создать свою базу и оттуда угрожать Израилю. Ну то, что турки хозяйничают в Идлибе ни для кого давно уже не секрет. И база там есть с турецкими инструкторами и скорее всего с регулярными войсками. Но тем не менее Израиль удар всё равно нанёс. Своими действиями Израиль пытается не допустить привлечения территории Сирии под новый военный союз Турции, Пакистана и Саудовской Аравии. И, если Турция сможет серьёзно закрепиться в Идлибе (а она уже там), то взаимное нанесение ударов гарантировано. Скептики могут спросить: "что, Турция на стороне Ирана?". Конечно же нет. У Турции свои планы на Ближний Восток и эти планы очень не нравятся другим акторам. Так что война "все против всех" скоро будет реальностью. Достанется всем. Кого будет поддерживать США и будет ли? Вопрос со звёздочкой. Пока идёт лишь прощупывание болевых точек и нефть не будет предпринимать попытки вырваться из коридора 80-100 долларов за баррель. Но с ростом напряженности мы можем фиксировать новые ценовые уровни стоимости нефти и новую энергетическую реальность. Но на мой взгляд лонг сейчас не рабочий вариант, надо немного подождать на заборе. Нужны более серьёзные раздражители. Так что внимательно наблюдаем за тем, что происходит чуть в стороне от Ормуза. $BRU6 $BRV6 $BRX6 $BRZ6 $BMU6 $BMV6 $BMX6 $BMZ6
14
15
HierogliF
HierogliF

19 августа в 14:36

#золото #BTC Началось! Прекрасную новость принёс нам Минфин США - "США увеличивает объем операций по обратному выкупу гособлигаций с номинальным купонным доходом с более длительным сроком погашения". Видимо кто-то активно сливает американские трежи и у ФРС нет другого выхода кроме как выкупать эти фантики. И эти кто-то скорее всего гордые самураи, которые всё пытаются одновременно остановить и рост курса иены по отношению к доллару и инфляцию. Для нас это означает усиление золота и биткоина в ближайшей перспективе. Ниже текст реализа Минфина США: "ВАШИНГТОН, ОКРУГ КОЛУМБИЯ. Министерство финансов США как минимум в два раза увеличивает объем операций по обратному выкупу номинальных купонных ценных бумаг с более длительным сроком погашения (от 10 до 20 лет и от 20 до 30 лет). Текущий максимальный объем операций в размере 2 миллиардов долларов США будет увеличен как минимум до 4 миллиардов долларов США. Это изменение вступает в силу 9 сентября 2026 года и будет действовать до конца текущего квартала (до 4 ноября 2026 года). Более подробную информацию о будущих объемах обратного выкупа Министерство финансов предоставит на следующем ежеквартальном собрании, которое состоится 4 ноября 2026 года. Увеличение объемов операций по обратному выкупу отражает стремление Министерства финансов обеспечить более масштабную поддержку ликвидности в секторах с более длительными сроками погашения номинальных ценных бумаг, где наблюдается стабильно высокий спрос со стороны участников рынка, о чем свидетельствует значительный объем высококачественных предложений, которые Министерство финансов регулярно получает в рамках операций по обратному выкупу ценных бумаг с более длительными сроками погашения. Обновленный предварительный график обратного выкупа ценных бумаг будет опубликован позднее." $GLDRUBF $GLDRUB_TOM $GDU6 $GDZ6 $GLU6 $GLZ6 $GNU6 $GNZ6 $IBU6 $IBZ6
7
8